退保，这对于保险来说，绝对是个有杀伤力的字眼。
33家寿险公司退保金同比出现增长，19家寿险公司退保金同比增长超过50%，全行业超4000亿元的退保金直接考验寿险公司的流动性和管理能力――这是2016年保险业的全行业数据。
保监会规定年度报告披露大限已到，截至4月30日，据券商中国记者不完全统计，除华汇人寿外，73寿险公司发布了2016年年报。在去年行业近七成实现盈利的同时，却是令人担忧的退保数据。
退保金金额来看，退保金排名前五的寿险公司分别为中国人寿、人保寿险、新华人寿、安邦人寿、富德生命人寿，分别达到739.22亿元、552.84亿元、437.77亿元、299.82亿元、234.9亿元。以上五家保险公司退保金合计2264.55亿元，约占全行业非上市人身险的一半，而安邦人寿与富德生命人寿两家公司则占据了全行业的1/8左右。
造成退保的原因有哪些？我们将做重点分析。
全行业退保金超4000亿
“退保金”作为影响寿险公司流动性的重要指标，在寿险公司的年报披露之后随之浮出水面。
据券商中国记者不完全统计，去年68家寿险公司退保金高达4136.69亿元，同比增长7.11%，占保险业务收入的比例为20.29%。
具体而言，33家寿险公司退保金同比出现增长，其中，19家寿险公司退保金同比增长超过50%；34家寿险公司退保金同比出现下降，中法人寿、华泰人寿、复星保德信、中荷人寿退保金同比下降超过50%。
退保金金额来看，退保金排名前五的寿险公司分别为中国人寿、人保寿险、新华人寿、安邦人寿、富德生命人寿，分别达到739.22亿元、552.84亿元、437.77亿元、299.82亿元、234.9亿元。以上五家保险公司退保金合计2264.55亿元，约占全行业非上市人身险的一半，而安邦人寿与富德生命人寿两家公司则占据了全行业的1/8左右。
安邦人寿、富德生命人寿、人保寿险同比出现增长，分别增长258.21%、214.21%、29.6%，中国人寿、新华人寿同比出现下降，分别下降30.7%、19.43%。中国人寿在年报中表示，退保金同比下降是由于业务结构改善。
行业人士看退保
91金融CEO许泽玮接受记者采访时表示，从数据来看，退保并不是2016年保险行业的共性，行业分化严重。虽然有多家保险企业退保金大幅增加，但大型保险公司的退保金多数出现了下降。
许泽玮认为，退保金增加的原因有很多，例如保费增加、保险产品设计欠合理、服务不佳等，但也有一些保险产品，设计之初就有变相鼓励退保的行为，客户在购买此类产品时，在短期内退保不仅没有损失，而且还有收益，这与传统意义上的退保有所区别。同时，退保金居高不下可能还与保险企业内部经营管理方式有关。
许泽玮称，再例如，每年年初保险企业推出新的保险产品时，业务员会劝说老客户先退保再投保，比如一款保险产品去年的预定利率是2.5%，而今年新产品的预定利率为3.5%，那么业务员通常会鼓励老客户退保后再投保，这样产生的业绩对业务员来说又是一个新的保单，算作新业绩，进一步推高了退保规模。
许泽玮介绍，还有一项更为重要的原因是，保险行业分化严重，马太效应凸显，一些知名的大型保险企业往往更具备吸引用户的能力，很多之前在一些小的保险公司投保的用户会选择退保，转而到大平台进行投保。
多公司退保金大增
记者注意到，去年多家保险公司退保金大幅增长，上海人寿退保金同比增长超过1000倍，国联人寿退保金同比增长达59倍，珠江人寿退保金同比增长超过15倍，渤海人寿退保金同比增长近14倍。
不过，上海人寿、国联人寿、珠江人寿、渤海人寿2015年退保金的基数都比较小，分别为300万元、5万元、700万元和1000万元。
上海人寿年报中表示，2016年公司以长期人身险产品为主，在整体公司战略发展及主要产品体系框架下，保证了公司整体风险情况在可控范围之中，相关风险发生率基本好于精算假设。压力情景下各项保险风险均在预期可控范围之内。
此外，和谐健康、中银三星人寿、天安人寿、前海人寿、安邦养老等公司退保金同比增长超过5倍。
慧择网事业部副总经理谢淑贞表示，退保金增长比例高的公司几乎都是以中短存续期产品为主的保险公司。而之前已成交的中短存续期产品多为1~2年可快速翻本有收益产品。到去年是产品兑付时间，客户兑付量增加导致退保保费提升，一边是保费收缩，一边兑付量增加。导致2016年退保比例增加。反观像中国平安(601318,股吧)、中国人寿、新华人寿、太平寿险等公司退保同比增减比例是下降的。这些公司业务条线成熟主要以个险为主中短存续期产品在整体业务中占比相对较少故影响较小。
不过，也有保险公司退保金出现降低的趋势，中法人寿、华泰人寿、复星保德信、中荷人寿退保金分别为0.11亿元、3.09亿元、0.036亿元和2.09亿元，同比分别下降70.27%、57.08%、53.25%和52.5%。
一位华南地区寿险公司相关业务人士表示，保险公司一般根据实际经验和预期未来的发展发化趋势，作为退保率假设。退保率假设按照产品类别、交费期限的不同而分别确定。不过，退保率假设受未来宏观经济、市场竞争等因素影响，存在不确定性。
数据显示，去年全行业退保金总额占保险业务收入总额的比例为20.29%，一些公司明显高于这一比例。
中融人寿由于2016年被停止开展新业务监管措施影响，全年保险业务收入仅有0.24亿元，退保金高达30.09亿元。此外，君康人寿、中邮人寿、中银三星人寿、中韩人寿、人保寿险的退保金占保险业务收入的比例也明显高于行业平均水平，分别是70.34%、66.06%、57.92%、55.32%、52.41%。平安养老、平安健康、国联人寿、和谐健康等7家公司退保金占保险业务收入的比例不到1%，31家公司退保金占保险业务收入的比例不到10%。
许泽玮表示，一般来说，行业内退保金与保费规模占比普遍在20%~30%，做的比较好的保险企业能够控制到15%甚至10%以内，当然这其中要排除那些本身保险业务做的不够大的保险企业。如果保险公司的退保率在一定范围之内，例如百分之十几，甚至二十几，对保险公司来说都没有什么实际性的损失，只是保费总数额的一个变化。
退保的原因有哪些？
那么，导致退保的原因有哪些呢？
一位大型寿险公司的资深业务人员表示，退保的原因有很多种，下面分几种情况具体分析：
情况1：买错了产品，比如，想买一份终身型的重疾产品，结果由于各种原因，最后买了一份万能险+附加重疾的保险，这种情况就是比较典型的买错了产品；
情况2：新产品更具有吸引力，一位客户给小孩投保了一份保单，但由于新产品的保障范围更广，选择了新产品；
情况3：保障需求发生了变化，保险一般是长期行为，但长期的不确定因素较多，家庭的保障需求可能随之发生了变化，导致此前的保单不适合家庭现有的保障需求；
情况4：退保可实现部分收益，一般理财型的产品在投保后一定期限既可以实现收益，一些产品甚至1~2年即可实现收益；
情况5：占用了过多的预算，临时周转的需要，对于普通的家庭来讲，一般也就是投入家庭年收入的5%~20%来购买保险相对比较合理，反之则可能预算超过家庭承受能力。
退保的损失大不大？
退保是令保险公司和代理人颇为头疼的一件事情，而更令人头疼的是保险公司一般要从退还给投保人的退保金中扣除一笔价值不菲的退保费，客户一般会对此大为不满。
退保可分为犹豫期退保、正常退保。部分保险公司为了解决争议提供了协议退保的方式。
华南地区一家保险公司营销人员表示，犹豫期退保指投保人在合同约定的犹豫期内的退保。一般保险公司规定投保人收到保单后20个自然日为犹豫期。通常保险公司会扣除工本费后退还全部保费。
超过犹豫期的退保视为正常退保，通常领取过保险金的保单，不得申请退保。正常退保一般要求保单经过一定年度后，投保人可以提出解约申请，寿险公司退还保单现金价值。
记者分别获得一家大型寿险公司主打理财型产品和保障型产品的保单，其中，该理财型产品的利益演示表显示，以中位演示收益计算，如果前2年退保，退保的损失超过一半；第3年退保可收回54%左右的保费；但在第10年退保则没有损失，还有少部分收益。
而保障型的产品退保的损失比较大，如果在首年退保，现金价值几乎可能忽略不计；而在第2年退保，损失也会高达90%左右；在第10年退保，损失接近50%。
一位大型保险公司的从业人员表示，如果因为急需资金需要退保，建议可以选择用保单进行贷款。
